来源：雪球App，作者： 证券之星，（https://xueqiu.com/7945385969/310081478）

随着公募基金三季报披露拉开帷幕，基金大佬们的最新持仓又将跃然纸上。

大家也可以在公众号主页菜单栏：价投工具→工具首页→“大佬持仓”或文末“阅读原文”自行获取基金大佬们的最新动向。

今天的文章我们一起来看一看朱少醒、谢治宇两位大佬的最新季报，看看能否给大家带来新的启发。

以下正文：

·先来看朱少醒

依据“大佬持仓”全维度来看，朱少醒三季度持仓变化较大，宁德时代、瑞丰新材、蓝晓科技、亿联网络（被动）等新进十大。其中宁德时代较Q2增仓幅度达（+24.52%）。

与之对应的，退出十大的公司为郑煤机、杰瑞股份、兴齐眼药、迈瑞医疗。此外，朱少醒还于Q3，加仓了美的集团和宁波银行；小幅减持了贵州茅台和春风动力。

截止三季度末，朱少醒整体持仓的前三大持仓（按持仓市值排序）分别为：贵州茅台、美的集团、春风动力。

（朱少醒Q3持仓名单，来源：价投圈大佬持仓）

朱少醒在季报中表达了其对当下市场的看法：

朱少醒在三季报中表示，从微观调研反馈来看，三季度的消费、投资的复苏力度依然很弱，地产持续低迷。

（而）最近各部委的持续发声向市场传递了强烈的政策加码信号。首先扭转的是投资者对经济持续下行的预期，后面随着政策的加速推进，对实体的积极影响终将体现。

（但）经过市场的快速普涨后，整体估值得到一定的修复。前期上涨主要受资金驱动影响，个股之间的基本面差异反映得很不充分。朱少醒认为后期市场波动会加大，个股的表现将更体现公司的基本面差异。

朱少醒认为，在当前估值下，红利价值风格依然能找到较好投资机会，但同样的，质量成长风格同样具备很多投资机会。他们把精力集中在耐心收集具有远大前景的优秀公司，等待公司自身创造价值的实现和市场情绪在未来某个时点的周期性回归。

·再来看谢治宇

依据大佬持仓数据，谢治宇三季度持仓变化相对较大。

新进十大的公司有4家，他们分别是：中国平安、梅花生物、欧林生物和美团-W，其中中国平安为建仓。

通过大佬持仓战绩回顾发现，老谢对于平安时点把握还算比较不错。

退出十大的公司分别为：北方华创、华虹半导体、三安光电和海吉亚医疗。

此外，谢治宇还对过去的既有持仓，做了不同幅度的加减仓处理。

增持方面主要加仓的是立讯精密（+63.18%）、巨化股份等公司；减持方面主要减少了海尔智家、澜起科技、宁德时代、快手-W（-50.8%）等公司。

截止三季度末，谢治宇整体持仓的前三大持仓（按持仓市值排序）分别为：海尔智家、澜起科技、晶晨股份。

（谢治宇Q3持仓名单，来源：价投圈大佬持仓）

谢治宇在三季报中表示，从各板块看，由于整体市场风险偏好提升，券商板块在季度末明显上涨，后续乐观情绪向半导体、泛科技、新能源等板块扩散。展望四季度，随着宏观逆周期政策陆续落地，权益市场的积极因素不断累积，细分行业有望从预期和景气度两个方面出现好转。

谢治宇在三季报提及的观点其实并不多，所以这里再分享一些老谢近期在复旦管院的一些思考，主要提及AI，期待（后续）能够在大佬持仓中挖掘显现：

谢治宇提到，随着大模型的涌现，大家似乎发现在传统的AI发展路径上面，看到了更大的、更具突破性进展。于是，从二级市场到一级市场，以及学界和政界，都对AI倾注了巨大的热情和参与度。但就像以前我们在讨论光伏、新能源车一样。

（但）一个技术的进步或者说一个行业的迅速发展，并不一定能够完全等同于这个行业里的每一个公司都能生存下来或发展特别好。

他提问，AI的投资机会可持续吗？AI产业的发展可持续吗？什么样的中国企业，在这次科技革命中能够可持续地参与，又有哪些企业，有希望可持续地引领潮流？

......谢治宇表示，面对新技术的浪潮，我们不仅保持热情，也应该保持谨慎。找到产业、投资，甚至人与科技共生的可持续方向。

PS:本文仅为观点分享，不做投资建议。

#三季报# #基金三季报陆续出炉，有哪些看点？# #朱少醒# $宁德时代(SZ300750)$ $立讯精密(SZ002475)$ $梅花生物(SH600873)$